Blicken wir dazu in das Portfolio unseres Beispielinvestors Martin Schlumpf. Er hat ein Kreditportfolio von mittlerweile 47‘500 Franken aufgebaut und diese Summe auf mehrere KMU-Kredite verteilt. Jedes Mal hat er ein Minimuminvestment von fünf Prozent des vom KMU nachgefragten Kredites finanziert (warum ist das so?). Martins Portfolio ist bereits etwas diversifiziert: Die Investments verteilt, das Risiko gestreut.
Dank dieser Diversifikation hat das Portfolio von Martin jetzt folgende Eigenschaften:
Branchenverteilung: Martin hat neun Kredite an Firmen aus acht Branchen vergeben. Die Spanne reicht von Kunst/Unterhaltung über den Grosshandel bis zur Landwirtschaft. Das Portfolio ist ausgewogen und hat in keiner Branche ein Übergewicht. Bei einer konjunkturellen Abkühlung würde das sonst zu einer einseitigen Verschlechterung der Bonität führen.
Rating: Die Verteilung der Ratings entwickelt sich wie erwartet. Rund die Hälfte von Martins Kreditnehmern hat ein B, zwei haben ein C und je ein KMU ein A und ein D als Rating. Wenn sich das Portfolio so weiterentwickelt, ist die Verteilung ideal. Martin erreicht einen guten Mix aus Ertrag und Risiko.
Laufzeit: Die Laufzeiten der Kredite in Martins Portfolio variieren über das ganze wählbare Spektrum von sechs Monaten bis fünf Jahren. Die durchschnittliche Laufzeit der Kredite beträgt 33 Monate oder 2,7 Jahre. Das sind, verglichen mit den allgemeinen Kreditmärkten, relativ kurze Laufzeiten.
Kapitalbindung: Mit dieser Laufzeitstruktur hat Martin eine kurze Kapitalbindung, weil die Kredite laufend zurückgezahlt werden. Die Kapitalbindung beträgt weniger als 1,5 Jahre. Dank den substanziellen Tilgungszahlungen und der kurzen Kapitalbindung erreicht Martin eine hohe Kapitalverfügbarkeit bei gleichzeitig geringem Zinsänderungsrisiko.
Martin hat nun bereits einige Rückzahlungen erhalten und wird weiter investieren. Im Idealfall baut er sein Portfolio auf mindestens 20 Kredittranchen aus. Damit hat er ein ausgewogen strukturiertes, fest verzinstes Franken-Portfolio geschaffen.
Investoren winkt materielle und ideelle Rendite
Täglich nimmt die Zahl der Investoren auf unserer Crowdlending-Plattform zu. Sie handeln wie Martin und bauen sich ein gut diversifiziertes Portfolio auf. So können sie dem Anlagenotstand bei festverzinslichen Frankenanlagen entkommen. Mit mässigem Risiko können sie eine ansprechende Rendite erzielen.
Die Investoren leisten ausserdem einen Beitrag zur Stärkung der KMU-Wirtschaft in der Schweiz. Durch unser Crowdlending erhalten Betriebe eine Finanzierung, deren Geldbedarf für die Banken zu gering ist und daher dort gar kein Angebot erhalten.
Wir von swisspeers verfolgen unser Ziel weiter: Für unsere Investoren erschliessen wir Investitionsprojekte und bieten eine attraktive Auswahl an Unternehmen mit Finanzierungsbedarf. Der Portfolioaufbau auf unserer Plattform lohnt sich doppelt: Sie erhalten eine faire Rendite und unterstützen Schweizer KMU!
